Криптовалютный стекинг (Staking): Что это такое и как это работает?

Если вы хоть какое-то время занимаетесь криптой, вы наверняка слышали о стейкинге.

И как любая другая концепция в криптовалюте, стекинг может быть для вас сложной или простой идеей, в зависимости от того, как вы на это смотрите.

В любом случае, каждый инвестор и трейдер знает, что стейкинг может быть хорошим источником пассивного дохода в криптовалюте.

Вот почему сегодня мы рассмотрим процесс стейкинга, как он работает и что вам следует делать, если вы хотите получать от этого прибыль. Итак, начнём!

Что такое стейкинг (Staking)?

Staking (Стейкинг) предлагает владельцам криптовалют возможность заставить свои цифровые активы работать и получать пассивный доход без необходимости их продажи.

Процесс стейкинга включает в себя «закрытие» ваших криптоактивов, чтобы их можно было использовать для подтверждения транзакций и поддержки сети блокчейн, а в обмен на это вы получаете вознаграждение или «проценты».

Стейкинг можно считать менее ресурсоемким вариантом майнинга, что является базовой чертой традиционного механизма Proof-of-Work. Стейкинг возможен только через механизм консенсуса Proof-of-Stake (PoS) и вы должны сначала понять принципы, лежащие в основе PoS, чтобы лучше понять, что такое стейкинг. Давайте кратко обсудим, что такое PoW и PoS.

Proof-of-Work (Доказательство работы) — это механизм консенсуса, который используется для подтверждения и записи криптовалютных транзакций или блоков, что требует огромного количества компьютерных технологий, которые вносят майнеры по всему миру, когда они решают математические «головоломки», генерируя длинную строку символов, известный как «хэш», который соответствует целевому хэшу для текущего блока.

Те, кто первым выполнит это задание, будут вознаграждены определенной суммой криптовалюты. Например, доказательство работы является необходимой частью добавления новых блоков в блокчейн Биткойн.

Proof of Stake (Доказательство доли) — это механизм консенсуса, который использует метод конкурентной проверки для подтверждения транзакций и добавления новых блоков в блокчейн. PoS требует сети инвесторов; эти инвесторы или «заинтересованные стороны» вносят свою криптовалюту для создания новых блоков в блокчейне.

Вот почему это называется «доказательство доли». Этот акт вклада называется «стейкингом». Инвесторы, участвующие в тейкинге получают вознаграждение пропорционально размеру своей доли: чем больше вы ставите и чем дольше вы держите цифровые активы в пуле, тем больше вознаграждений вы получите.

Как и алгоритм майнинга с доказательством работы, алгоритм майнинга с доказательством доли помогает создавать новые блоки в цепочке, но другим способом.

Проще говоря, основное отличие состоит в том, что для создания новых блоков необходимо участвовать в стейкинге, но есть некоторые детали, о которых следует упомянуть.

При доказательстве работы майнеры доказывают, что их капитал находится в опасности, затрачивая энергию. В Proof-of-Stake валидаторы точно размещают капитал в виде своих криптовалют в пул ставок. Затем поставленная криптовалюта служит залогом, который может быть уничтожен, если валидатор будет вести себя мошеннически или небрежно.

В отличие от майнинга, для которого требуется довольно дорогое оборудование и много электроэнергии, для стейкинга ничего этого не требуется и он открыт, буквально для всех, кто желает участвовать.

Как застейкать криптовалюты?

Мы уже говорили о том, что стейкинг возможен только для тех монет, которые используют механизм консенсуса Proof-of-Stake. Теперь давайте посмотрим на весь процесс стейкинга и на то, как он выглядит.

Те, кто желает участвовать в стейкинге, должны сначала внести свои криптовалюты в криптопротокол. Затем этот протокол выбирает валидаторов из всех этих участников для подтверждения блоков транзакций и те, кто внес наибольший вклад, становятся валидаторами, в то время как другие могут продолжать свою роль в процессе стейкинга.

Пулы обычно работают по двухуровневой системе: администратор наблюдает за работой валидаторов и следит за тем, чтобы все работало должным образом.

 Когда вознаграждения заработаны, они делятся между оператором пула и делегатами пула. Чтобы стать валидатором, вы должны внести значительное количество монет. Чем больше монет вы заложите, тем больше шансов, что протокол выберет вас в качестве валидатора.

Один валидатор случайным образом выбирается в качестве предлагающего блоки в каждом слоте. Этот новый блок должен быть создан и распространен на другие узлы сети этим валидатором.

Комитет валидаторов также выбирается случайным образом для каждого слота и их голоса используются для определения того, является ли представленный блок подлинным.

Обычно вы контролируете свои криптовалюты, даже когда участвуете в стейкинге.

По сути, вы заставляете их работать и в большинстве случаев вы можете отменить их стейкинг, когда решите, что хотите вернуть их в свой кошелек. Однако иногда процесс отмены ставок может быть немедленным, поскольку с некоторыми криптовалютами и/или пулами ставок вам необходимо размещать монеты в течение минимального периода времени.

Существует несколько способов размещения вашей криптовалюты: размещение через биржи, размещение путем присоединения к пулам ставок и размещение в качестве валидатора.

Валидаторы в стейкинге

Основная цель валидаторов — проверка транзакций для обеспечения безопасности сети. Они ставят монеты и выбираются случайным образом для подтверждения транзакций.

Чтобы стать валидатором, вы должны поставить определенное количество монет, чтобы получить шанс быть выбранным на роль случайным образом. Требуемое минимальное количество монет зависит от криптовалюты в целом и может сильно различаться.

Однако шансы быть выбранными зависят не только от того, сколько монет поставил валидатор, но и от размера активного набора и количества валидаторов, ожидающих в пуле.

Однако быть валидатором — гораздо более сложный процесс по сравнению с двумя другими методами, которые будут обсуждаться ниже.

Чтобы быть валидатором, нужно не только сделать огромные первоначальные инвестиции (например, 32 ETH в сети Ethereum) и знать, как создать собственную инфраструктуру для ставок, но и нести ответственность за доли ваших текущих номинаторов.

Более того, валидатор должен уметь решать технические вопросы, которые он или она должен решать самостоятельно.

Стейкинг путем присоединения к пулам ставок

Пул ставок относится к группе держателей монет, которые объединяют свои ресурсы, чтобы максимизировать свои шансы на проверку блоков и таким образом, на получение процентов.

Они объединяют свои возможности в стейкинге и делят вознаграждение пропорционально своему вкладу в пул.

Присоединяясь к пулу стейкинге, вы можете получать проценты, вкладывая свои монеты (в стейкинг) с другими участниками.

Вы можете найти определенный пул ставок для конкретной монеты: например, при ставках Solana самыми популярными пулами ставок будут Marinade или Socean Stake Pool; для Cardano лучше всего подходят Cardanians и так далее.

Если у вас нет определенной монеты для стейкинга, вы можете провести собственное исследование и найти платформу для стейкинга, которая соответствует вашим потребностям: таким образом, Aqru станет идеальной платформой для новичков и тех, кто только начинает свой путь в стейкинге. простой для восприятия сайт и отсутствие сложного жаргона; MyCointainer имеет одно из лучших вознаграждений за стекинг на рынке и предлагает различные решения для стейкинга для получения процентов; Everstake — крупнейший децентрализованный стейкинг-провайдер с аппаратным обеспечением корпоративного уровня и т. д.

Стейкинг через биржу. Безопасно ли это?

Стейкинг через биржи чем-то похож на стейкинг путем присоединения к пулам стекинга, хотя это более удобный и даже менее требовательный процесс, поскольку с биржами обычно не нужно думать о безопасности или надежности.

Крупные криптовалютные биржи, такие как Binance или Coinbase, позволяют своим клиентам размещать криптовалюты в обмен на вознаграждение. Биржи обычно размещают криптовалюты от имени своих клиентов.

Большинство бирж взимают комиссию с вознаграждений пользователей за стекинг, но также обеспечивают высокую доходность. Стейкинг через биржи может быть наиболее удобным способом.

Однако недостатком является то, что биржи обычно имеют ограниченное количество поддерживаемых монет для стейкинга, поэтому, если вы хотите поставить довольно редкую монету, вам придется искать в другом месте.

Еще одна проблема заключается в том, что при стейкинге на биржах вы не сможете выбрать период блокировки для некоторых монет, так как у них может быть только один вариант.

Например, в настоящее время на Binance вы можете заблокировать Litecoin (LTC) на 120 дней и ни днем ​​меньше.

Как выбрать подходящий пул для стейкинга?

При выборе пула ставок важно провести некоторое исследование и найти наиболее подходящий, который удовлетворит ваши потребности и лично убедиться действительно ли этот пул того стоит.

Вы можете искать пулы, которые позволяют вам делать ставки только на одну криптовалюту (например, Ethereum или Polkadot), или пулы, которые позволяют вам делать ставки на десятки монет, в зависимости от ваших предпочтений. Однако есть некоторые общие показатели, которые вы должны учитывать при принятии решения присоединения к пулу. Итак, на что следует обращать внимание при выборе пула ставок?

• Стабильность. Вряд ли возможно получить какие-либо проценты, если серверы вашего пула ставок всегда отключены или не могут работать должным образом. Найдите тот, у которого время безотказной работы максимально близко к 100% и который имеет долгую историю работы на рынке.
• Размер бассейна. Меньшие пулы с меньшей вероятностью будут выбраны для проверки блоков, но когда они выбраны, они могут платить более высокие вознаграждения, поскольку им не нужно делить вознаграждение между большим количеством участников. С другой стороны, слишком маленький пул может потенциально дать сбой. Это означает, что для большинства инвесторов пулы среднего размера могут быть лучшим выбором.
• Сборы. Большинство пулов имеют небольшую комиссию, которая вычитается из вознаграждения за стекинг. Сборы зависят от конкретного пула ставок и выбранной вами монеты, однако наиболее распространенные сборы варьируются от 2% до 5%.
• Запись трека. Помимо прочего, существует также вопрос надежности: несколько блоков плюс несколько эпох могут указывать на то, что пул работает нормально и надежен. Кроме того, стоит проверить дату регистрации, чтобы убедиться, что этот конкретный пул находится в работе в течение длительного времени. Вы также можете проверить отзывы других участников и посмотреть, положительные они или отрицательные.

Оффчейн (off-chain) или ончейн (On-Chain) стейкинг?

Знание того, будете ли вы инициировать процесс в сети или вне сети, является еще одной важной частью стейкинга криптовалюты. On-Chain  (Ончейн-стейкинг), как следует из названия, напрямую размещает ваши токены в конкретной сети блокчейна.

Это его самая основная версия.

Ончейн-стейкинг требует, чтобы вы загрузили всю книгу блокчейна на свой компьютер, после чего вы должны подключиться к узлу через поддерживаемый кошелек. Несмотря на то, что этот метод может предложить вам прямое взаимодействие с блокчейном, ончейн-стейкинг больше подходит для тех инвесторов, которые обладают более глубокими знаниями и опытом в области криптовалют.

Выбор off-chain (оффчейн-провайдера) ставок является гораздо более предпочтительным вариантом, если вы новичок или хотите, чтобы все было просто. Для начала работы на платформе, предлагающей услуги вне сети, не требуется никаких предварительных знаний. Это связано с тем, что вы заключаете соглашение с самой платформой ставок, а не с сетью блокчейнов. И поэтому, как только вы выбрали платформу для ставок, криптовалюту и желаемый период блокировки, вам больше ничего не нужно делать.

Какие криптовалюты лучше всего подходят для стейкинга?

Прежде всего, вы должны помнить, что не каждая криптовалюта может быть поставлена и только те, которые работают по протоколу PoS, подходят для этой цели. Как правило, лучше придерживаться тех монет, которые относительно стабильны, то есть имеют достойную рыночную капитализацию, количество держателей и репутацию.

Помните, когда вы делаете ставку, вы блокируете свои монеты на определенное количество дней и вы должны быть уверены, что в течение этого периода выбранная вами монета не истечет кровью из-за плохих рыночных условий или из-за того, что ее команда разработчиков сделала некоторые плохие решения.

Еще одна важная вещь, которую следует учитывать при выборе криптовалюты для стейкинга, — это ее предложение. Если монета имеет фиксированное предложение, возможно, что цена будет постоянно расти из-за дефицита и растущего спроса. Ставить монеты с ограниченным тиражом в будущем может быть выгодно.

И последнее, но не менее важное: лучше придерживаться монет, которые имеют реальный вариант использования. Таким образом, если проект используется в реальном мире, спрос на него останется высоким, а значит, его цена со временем будет расти.

Итак, на какую криптовалюту следует обратить внимание? Давайте взглянем на некоторые криптовалюты, которые могут быть хорошим выбором для стейкинга:

Ethereum (ETH)

Ethereum, который раньше использовал метод PoW, теперь переходит на PoS. Эфириум — вторая по известности криптовалюта в мире, а платформа Эфириума известна как блокчейн с многочисленными децентрализованными приложениями, построенными на его основе. Если вы хотите быть валидатором, вам нужно будет поставить как минимум 32 ETH, либо присоединиться к пулам (внести любое количество монет ETH и получать пассивный доход).

В настоящее время, по состоянию на 21 июля, вы можете зарабатывать до ~ 4,2% годовых, согласно веб-сайту Ethereum.

Solana (SOL)

Solana, блокчейн, разработанный исключительно для размещения децентрализованных приложений или dApps, в этом отношении сравним с другими известными блокчейнами, такими как Ethereum или Cardano.

Solana удалось привлечь внимание инвесторов благодаря быстрой работе с низкой комиссией за транзакции. Solana может обрабатывать около 50 000 транзакций в секунду, по сравнению с 15 у Ethereum, хотя обещают, что грядущее обновление ETH 2.0 изменит это. На момент написания вы можете делать ставки SOL в пуле ставок Socean за 6,30% годовых.

Cardano (ADA)

Как и Ethereun, Cardano известна как платформа смарт-контрактов. Как и Solana, Cardano был разработан с целью решить проблемы масштабируемости и устойчивости, а также иметь возможность обрабатывать несколько сотен транзакций в секунду (на данный момент Cardano может обрабатывать около 250 транзакций в секунду). В настоящее время Binance предлагает 15,79% годовых за ставку ADA на 120 дней.

Polkadot (DOT)

Polkadot представляет собой блокчейн-протокол нового поколения, который позволяет передавать между блокчейнами любые типы данных или активов, а не только токены.

Более того, обрабатывая множество транзакций одновременно, протоколы взаимодействия, такие как Polkadot, могут преодолеть так называемое узкое место, которое возникает в обычных сетях, обрабатывающих транзакции по одной. На момент написания статьи Bybit предлагает 3,52% годовых за размещение DOT на своей бирже.

USDC

Стейблкоин, такой как USDC, вероятно, является лучшим выбором для вас, если ваша основная цель при размещении криптовалюты — получение пассивного дохода без волатильности других криптовалют.

Несмотря на то, что многие другие стейблкоины могут быть поставлены, вы можете с уверенностью инвестировать в USDC, потому что за этим стоит Coinbase. Согласно данным Staking Rewards, размещение USDC может принести вам 6,23% годовой ставки.

Конечно, это не полный список всех криптовалют, которые можно ставить. Вы всегда можете проверить криптовалюты PoS по рыночной капитализации на веб-сайте CoinMarketCap и выбрать ту, которая, по вашему мнению, будет вам лучше всего.

Плюсы и минусы стейкинга криптовалют

Есть довольно много преимуществ, которые вы можете получить от стейкинга. Однако, как и любая другая криптовалютная деятельность, стейкинг сопряжен с некоторыми рисками и недостатками, о которых вы всегда должны помнить, прежде чем начать делать ставки. Давайте рассмотрим некоторые из наиболее ярких плюсов и минусов стейкинга:

Плюсы:

• Вы можете увеличить свой запас монет или жетонов. Конечно, сумма вознаграждения может сильно различаться в зависимости от ряда факторов, однако основная идея остается неизменной: вы блокируете свои монеты в обмен на вознаграждение.
• Ставки менее энергозатратны и более удобны для инвесторов. Майнинг не для всех и это потому, что вам нужно иметь мощную майнинг-ферму и много дешевого электричества, чтобы майнинг окупался. Стейкинг не требует от вас так много ресурсов и, следовательно, имеет гораздо более низкий входной барьер.
• Стейкинг может предоставить вам право голоса. Участие стейкера в определенной экосистеме или сети блокчейна может дать ему больше полномочий в отношении того, что произойдет с конкретной монетой в будущем. Думайте об этом как о наличии голосующих акций компании.

Минусы:

• Крипта нестабильна. Как вы уже знаете, криптовалюта печально известна своей волатильностью и колебания цен происходят регулярно. Более того, монета, которую вы ставите, может потерять свою ценность со временем, поэтому, в конце концов, вы можете не получить столько вознаграждения, сколько рассчитывали.
• Помните о периодах блокировки. Если вы заблокируете свои средства на месяцы или даже годы, у вас не будет доступа к вашим монетам в течение этого периода времени. Конечно, в некоторых случаях вы можете разстейкнуть свои средства, но иногда это просто невозможно и вам придется ждать окончания периода блокировки.
• Платы еще есть. Если вы думаете, что стейкинг не предполагает уплаты комиссий, то вы ошибаетесь. В зависимости от платформы или биржи, на которой вы делаете ставки, в конце вам придется заплатить определенную комиссию.

Часто задаваемые вопросы

Ниже мы рассмотрим часто задаваемые вопросы про стейкинг (Staking).

Что такое стейкинг?

Процесс стейкинга криптовалют включает в себя «закрытие» ваших криптоактивов, чтобы их можно было использовать для подтверждения транзакций и поддержки сети блокчейн, а в обмен на это вы получаете вознаграждение или «проценты».

Как подобрать подходящий пул ставок?

Важно учитывать эти три критерия: размер пула, сборы и надежность. Найдя пул, разместите там свою криптовалюту с помощью кошелька и начните делать ставки.

Что лучше: стейкинг-пул или биржа?

Биржи, особенно крупные, могут обеспечить первоклассную безопасность и дополнительный уровень надежности, а также просты в использовании. Пулы ставок, с другой стороны, могут обеспечить более высокие вознаграждения и более гибкие периоды блокировки.

Можно ли потерять криптовалюту, участвуя в стейкинге?

Это возможно. Монета, которую вы ставите, может потерять свою ценность со временем, поэтому, в конце концов, вы можете не получить столько вознаграждения, сколько рассчитывали.