Что вливает деньги в экономику? Роль и цель вливания денег

Как накачивание деньгами может способствовать экономическому развитию? Изучите концепцию и роль вливания денежных средств, чтобы принимать более обоснованные инвестиционные решения.

Что такое денежная инъекция?

Денежные вливания – это увеличение количества денег, обращающихся в экономике. Иными словами, ЦБ (центральный банк) предпримет множество мер, чтобы «закачать» больше денег на рынок в трудные для экономики времена.

Более понятный пример:

Точно так же, как садовник поливает растения, чтобы они оставались зелеными, так и Центральный банк вливает деньги в экономику для поддержания здоровья и роста. В зависимости от ситуации экономике может потребоваться вливание большего или меньшего количества денег.

Денежные вливания могут стимулировать экономику, облегчая заимствования за счет снижения процентных ставок. Тем самым поощряя людей потреблять больше или занимать капитал для покупки автомобилей, недвижимости и прочих благ цивилизации.

Кроме того, предприятиям гарантирован денежный поток для поддержания и расширения деловой активности, а также создания множества рабочих мест для работников.

Однако, если эта политика не будет строго контролироваться, она может привести к инфляции, снижению покупательной способности населения и вызвать множество негативных колебаний.

Цель и роль вливания денег

Государственный банк реализует политику смягчения денежно-кредитной политики посредством многочисленных мер по вливанию денег, чтобы:

• Стимулировать экономический рост: количество денег в обращении влияет на микро- и макроэкономику. Таким образом, правительство хочет контролировать денежную массу, чтобы стимулировать инвестиции, увеличить объем производства и увеличить ВВП.
• Снизить уровень безработицы: когда экономика развивается, производство расширяется, чтобы создать больше рабочих мест, снизить уровень безработицы и обеспечить социальное обеспечение.
• Стабильность цен: стабильные цены на товары/услуги создают безопасную инвестиционную среду и привлекают отечественный и иностранный капитал.
• Контроль над инфляцией: денежные вливания используются для поддержания стоимости денег и эффективного контроля над инфляцией, защищая покупательную способность потребителей.
• Контроль банковской деятельности: надзор и регулирование деятельности коммерческих банков и кредитных организаций, обеспечение стабильного функционирования финансовой системы.

Практический пример: чтобы преодолеть трудности в экономике после пандемии 2019 года, Государственный банк Вьетнама неоднократно применял меры по вливанию денег, такие как снижение процентных ставок и предоставление кредитной поддержки предприятиям и населению.

Государственный банк Вьетнама корректировал операционные процентные ставки четыре раза в 2023 году.

Инструменты для выкачивания денег

Существует множество мер по увеличению денежной массы в экономике, из которых к шести наиболее часто применяемым финансовым инструментам относятся:

Дисконтная процентная ставка

Это процентная ставка, которую Государственный банк Вьетнама (NNHN) применяет при краткосрочных займах для коммерческих банков (NHTM) для удовлетворения их потребностей в нехватке денежных средств.

Когда учетные ставки снижаются, коммерческие банки склонны заимствовать больше капитала у Государственного банка, и количество денег, вливаемых в экономику, увеличивается.

Кредитный лимит

Это максимальная сумма, которую кредитному учреждению разрешено выдать в кредит в течение определенного периода. Этот лимит зависит от макроэкономической ситуации, финансового состояния кредитной организации и кредитных потребностей экономики.

Норматив обязательных резервов

Норматив обязательных резервов (RRR) — это минимальный норматив, который коммерческие банки должны резервировать в Государственном банке в форме денежных средств.

Этот коэффициент помогает обеспечить платежеспособность коммерческих банков и регулировать количество денег, обращающихся в экономике.

Обменный курс

Курсы обмена представляют собой обменные отношения между двумя валютами. Когда государство снижает обменный курс, оно может покупать или продавать иностранную валюту, корректировать денежно-кредитную политику и координировать свои действия с другими центральными банками для стабилизации обменного курса, и все это с целью вливания денег в экономику страны.

Рефинансирование

Это форма кредита, предоставляемая Государственным банком кредитным учреждениям для предоставления краткосрочного капитала и платежных средств.

При увеличении/уменьшении суммы рефинансирования количество денег в обращении также соответственно увеличивается или уменьшается, что способствует сдерживанию инфляции и стабилизации экономики.

Операции на открытом рынке

Центральный банк покупает и продает ценные бумаги на открытом рынке для регулирования денежной массы. При покупке коммерческие банки получают больше резервных денег и больше кредитов, увеличивая количество денег в обращении.

При продаже деньги из коммерческих банков будут изъяты, что уменьшит количество денег, обращающихся в экономике.

Вывод

Иначе говоря, вливание денег – это метод, используемый для стимулирования экономики посредством увеличения денежной массы, снижения процентных ставок и привлечения инвестиционного капитала...

Понимание тенденции вливания денег со стороны правительства может принести выгоду и предоставить инвесторам возможности справиться с колебаниями рынка.

Однако частным лицам или предприятиям необходимо тщательно наблюдать и исследовать, прежде чем вносить изменения или принимать инвестиционные решения.