Что такое криптовалютные хедж-фонды? Примеры крипто хедж фондов. Безопасны ли они?
Интерес к криптовалюте вырос за последние годы, и, как следствие, мы стали свидетелями растущего числа традиционных финансовых институциональных инвесторов, взаимодействующих с цифровыми активами.
Поэтому появились криптохедж-фонды и другие организации, чтобы преодолеть разрыв между традиционным банкингом и технологией блокчейна.
Вы можете представить себе криптовалютный хедж-фонд как перекресток инноваций и волатильности, стремящийся сбалансировать управление рисками с потенциальными доходами.
Уделяя время изучению стратегий криптовалютных хедж-фондов, уровней управления рисками и исторических данных, вы можете получить конкурентное преимущество в экосистеме криптовалютных хедж-фондов.
Таким образом, вы можете создать инвестиционную стратегию и принимать обоснованные решения о своих потенциальных доходах.
В сегодняшнем руководстве мы обсудим все, что вам нужно знать о криптовалютных хедж-фондах и о том, как использовать их в своих интересах.
Что такое традиционные хедж-фонды?
Хедж-фонды — это инвестиционные инструменты, которые хеджируют рыночную динамику и риски. Они собирают средства от нескольких инвесторов, чтобы диверсифицировать их активы и снизить риск.
Активы варьируются от деривативов, акций, облигаций, товаров и других иностранных валют, стремясь оптимизировать доходность.
Первоначально хедж-фонды были сосредоточены на управлении инвестициями против рыночных рисков, однако теперь они рассматриваются как рискованные альтернативные инвестиции, основанные на сложных стратегиях.
Более того, хедж-фонды часто используют высокое кредитное плечо в непредсказуемости финансовых рынков.
Что такое криптовалютные хедж-фонды?
Криптохедж-фонды — это инструменты, используемые для навигации по сложностям криптоинвестиций, объединения средств разных инвесторов для торговли цифровыми активами и получения положительной прибыли от инвестиций.
Поэтому криптохедж-фонды покупают и продают криптовалюты и используют криптодеривативы (бессрочные контракты, опционы) и торговлю фьючерсами для обеспечения положительных результатов инвестиционной стратегии.
Более того, криптовалютные хедж-фонды представляют собой спекулятивные финансовые инструменты, которые действуют в качестве третьей стороны между инвесторами и инициирующими трейдерами, позволяя инвесторам получить доступ к цифровому активу.
Действительно, крипто-хедж-фонд фокусируется только на криптоактивах и их включении, помимо традиционных подходов хедж-фондов, таких как акции или облигации.
Эти фонды могут быть дополнительно инвестированы в венчурные компании и частный капитал для блокчейн-компаний, предлагая диверсифицированные пулы активов, одновременно улучшая управление их цифровыми активами.
Как работают криптовалютные хедж-фонды?
Вам интересно, как работают криптохедж-фонды? Они собирают деньги инвесторов, взимают различные комиссии и генерируют финансовую прибыль, торгуя и управляя различными криптопортфелями.
Более того, они не так регулируются, как паевые инвестиционные фонды, и предлагают множество возможностей для реализации высокорисковых инвестиционных стратегий.
Хедж-фонды работают как товарищества с ограниченной ответственностью, управляемые управляющими фондами, которые объединяют финансовый капитал инвесторов.
А при обсуждении криптохедж-фондов только состоятельные люди могут нести более высокие комиссионные за управление и сопутствующие риски.
Чтобы войти в игру и получить доступ к криптохедж-фондам, вы должны соответствовать таким требованиям, как минимальная сумма инвестиций, аккредитация, особые финансовые критерии и определенный уровень опыта.
Как только вы соответствуете этим критериям, вы можете использовать опыт управляющих фондами для покупки, продажи и управления криптопортфелем, стремясь к значительной прибыли в этом динамичном ландшафте.
Позвольте нам предоставить вам некоторую статистику, которая поможет вам лучше понять нишу криптовалютных хедж-фондов:
- Доход криптохедж-фонда составляет от 1% до 4% от инвестированной суммы, и инвесторы также обязаны выплачивать определенный процент от прибыли управляющей команде.
- Примерно 44% хедж-фондов, специализирующихся на криптовалютах, имеют историю деятельности более 3 лет, а 56,2% имеют фонд со сроком деятельности от 1 до 3 лет.
- Только 7,2% криптовалютных хедж-фондов имеют историю более 4 лет.
Лучшие крипто-хедж-фонды и венчурные компании
В следующих главах мы познакомимся с некоторыми из ведущих криптовалютных хедж-фондов и криптовалютных венчурных компаний, которые предлагают инвесторам уникальное преимущество в использовании нестабильной динамики криптовалютного рынка.
Более того, крипто-хедж-фонды представляют собой смесь инвестиционных стратегий с глубоким взглядом и пониманием блокчейна и криптопространства.
Однако, как всегда, лучше провести собственное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения.
Pantera Capital
Pantera Capital — один из самых известных криптовалютных хедж-фондов и первый криптовалютный хедж-фонд в США.
Он предлагает акционерам множество фондов и инвестиционных возможностей, таких как привлечение внимания к формирующемуся сектору блокчейн-торговли токенами.
Поэтому Pantera Liquid Token Fund использует децентрализованный подход к финансированию и использует дискреционную стратегию, распределяя от 15 до 25 ликвидных токенов.
Он также предлагает варианты распределения капитала, такие как венчурный капитал блокчейна, фонды токенов на ранней стадии и ликвидные криптовалюты.
При обсуждении требований потенциальные инвесторы должны взять на себя обязательство внести минимум 100 000 долларов с комиссией за управление в размере 2% и комиссией за доход в размере 20%.
Кроме того, это хедж-фонд и фирма венчурного капитала, которая фокусируется на цифровых активах, таких как криптовалюты и технология блокчейн.
Blockchain Fund добавляет еще один вариант выбора для инвесторов при инвестировании с Pantera Capital. Минимальная сумма инвестиций составляет 1 миллион долларов.
Brevan Howard Asset Management
Brevan Howard Asset Management — известная европейская компания по управлению хедж-фондами, специализирующаяся на управлении глобальными макроэкономическими и цифровыми активами для институциональных клиентов и инвесторов, таких как суверенные фонды благосостояния, корпоративные организации и государственные пенсионные планы.
Более того, эти управляющие фондами размещают различные инвестиции в различные категории активов, такие как иностранная валюта, товары, фиксированный доход и акции.
Однако только с 2021 года Brevan Howard Asset Management начал инвестировать в криптовалютный хедж-фонд.
В результате в BH Digital работает более 10 специалистов по обработке данных, более 15 управляющих портфелями, трейдеров и команда из более чем 20 внешних инженеров по блокчейну, что делает компанию одним из заметных криптовалютных хедж-фондов на рынке.
Благодаря своей обширной команде и опыту BH Digital играет важную роль на рынке криптовалют посредством стейкинга, операций с узлами и управления сетью, благодаря чему в августе 2022 года они собрали более $1 млрд от институциональных инвесторов для специализированного криптофонда.
В марте 2023 года они приобрели Dragonfly Capital, известный криптохедж-фонд, тем самым укрепив свое присутствие на рынке.
Multicoin Capital
Multicoin Capital — инвестиционная фирма, ориентированная на рынок криптовалют, которая действует как хедж-фонд, торгующий Биткоинами, и венчурная фирма.
Этот криптохедж-фонд специализируется на токенах и акциях сектора блокчейнов.
Более того, Multicoin Capital стал пионером экономической модели для многих криптопроектов и бросил вызов отраслевым нормам.
Стратегия Multicoin Capital способствует финансовой экспансии, приобретению токенов криптопроектов и акций блокчейн-компаний.
Morgan Creek Capital Management
Morgan Creek Capital Management — один из лучших криптохедж-фондов. Более двадцати лет он предлагает услуги по управлению инвестициями для институциональных и квалифицированных клиентов, таких как эндаументы, пенсионные планы, фонды и семейные офисы.
Более того, инвестиционная философия Morgan Creek основана на стремлении предлагать диверсифицированные криптовалютные фонды, такие как Биткоин-фонды.
В сотрудничестве с Bitwise Asset Management компания Morgan Creek взаимодействует с криптовалютами через Digital Asset Index Fund, чтобы отслеживать эффективность некоторых самых популярных цифровых активов, таких как Bitcoin, Ethereum, Cardano, Polkadot, Avalanche, Litecoin, Uniswap, Cosmos, Bitcoin Cash и Tezos.
Digital Currency Group
DCG, также известная как Digital Currency Group, была основана в 2015 году и действует как материнская компания для многих дочерних компаний, таких как Grayscale Investments, Genesis Global Trading и CoinDesk.
Однако, в отличие от традиционных хедж-фондов, DCG привносит другой подход, предоставляя одноактивные и диверсифицированные криптовалютные фонды.
Итак, предположим, вы заинтересованы в инвестировании в криптофонды, такие как Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), Grayscale Ethereum Trust (ETHE) и Grayscale Smart Contract Platform Ex-Ethereum Fund. В этом случае вы можете просто сделать это через частное размещение.
DCG инвестирует в различные блокчейн-сети, однако их основные криптовалютные активы включают Bitcoin, Ethereum, Ethereum Classic, Decentraland, Sandbox, Filecoin, Horizen, Livepeer и Zcash.
Однако в январе 2023 года штаб-квартира — подразделение DCG по управлению активами, предлагающее частные инвестиции, налоговое планирование и консультирование по вопросам капитала — была закрыта, несмотря на то, что из-за затянувшейся криптовалютной зимы ее активы составляли более 3,5 млрд долларов.
Galaxy Digital
Galaxy Digital — еще один хедж-фонд, предлагающий различные услуги и стратегии инвестирования в криптовалюту, такие как управление цифровыми активами, криптоинвестиции и майнинг.
Подразделение компании по управлению активами управляет цифровыми активами на сумму более 1 миллиарда долларов через свои фонды Galaxy Bitcoin Fund и Galaxy Ethereum Funds, инвестируя в блокчейн-проекты на ранних стадиях, а также занимаясь майнингом и продажей криптовалют.
Кроме того, Galaxy Digital инвестировала в несколько криптопроектов, таких как BlockFi, Ripple и Bitstamp.
В 2019 году они управляли раундом финансирования в размере $30 млн для Bakkt, ведущей институциональной криптоторговой платформы.
Для своих институциональных клиентов Galaxy Digital запустила криптовалютную торговую платформу GDT, которая предлагает банковские услуги криптовалютным компаниям в рамках партнерства с Silvergate Bank.
Wave Digital Assets
Wave Digital Assets — инвестиционная компания, зарегистрированная Комиссией по ценным бумагам и биржам (SEC), которая предлагает сочетание венчурного капитала, криптовалютных хедж-фондов, управления фондами и частного капитала с целью расширения прав и возможностей инвесторов.
Более того, Wave управляет портфелями с активами под управлением стоимостью более 1 млрд долларов и признан Комиссией по ценным бумагам и биржам США одним из ведущих криптовалютных хедж-фондов.
Особенности криптохедж-фондов
Активные торговые стратегии
В отличие от традиционных хедж-фондов, которые придерживаются подхода «купи и держи», криптохедж-фонды используют активные торговые стратегии для покупки и продажи криптовалют в течение короткого периода времени, используя преимущества рынка.
Профиль высокого риска
Как уже упоминалось, криптовалютные хедж-фонды являются высокорисковым управлением из-за своей нестабильной природы.
Тем не менее, они могут иметь высокую доходность.
Ограниченная доступность
Поскольку криптохедж-фонды быстро покупаются и продаются, они также имеют ограниченную доступность для квалификации инвесторов.
У них также есть порог входа в сто тысяч долларов.
Диверсификация активов
Криптовалютные хедж-фонды — это прекрасная возможность для диверсификации цифровых активов путем инвестирования в различные криптовалютные опционы.
Что следует учитывать перед инвестированием в криптохедж-фонд
Вход в мир криптоинвестиций, особенно в криптовалютные хедж-фонды, имеет большой потенциал, однако необходимо также учитывать возможные недостатки.
- Управление рисками и толерантность: на нестабильном рынке криптовалют управление рисками цифровых активов и толерантность имеют важное значение, поскольку они напрямую определяют ваш инвестиционный портфель.
- Профессиональное управление: важно изучить репутацию хедж-фондов и их управленческую команду, а также определить, есть ли подтвержденная история их успеха.
- Инвестиционная стратегия: арбитраж, количественная торговля или венчурные инвестиции? Обязательно разберитесь в стратегии инвестиционного фонда, поскольку они должны соответствовать вашим целям.
Обязательно тщательно изучите рынок и потенциальные инвестиционные фонды, чтобы принимать обоснованные решения, соответствующие вашим целям и готовности к риску.
Часто задаваемые вопросы о криптохедж-фондах
Что такое криптовалютный хедж-фонд?
Криптохедж-фонды — это криптоинвестиционный инструмент, который объединяет средства различных институциональных и индивидуальных инвесторов и нацелен на получение положительной прибыли.
В отличие от традиционных хедж-фондов, криптофонды сосредоточены на управлении и инвестировании для получения конкурентного преимущества с помощью деривативов, акций, облигаций, товаров и иностранной валюты.
Безопасны ли криптовалютные хедж-фонды?
По своей природе криптовалютные хедж-фонды имеют более высокий профиль риска, чем другие инвестиционные стратегии, и для обеспечения высокой доходности ими должны управлять профессиональные менеджеры.
BlackRock — это хедж-фонд?
BlackRock — это не только хедж-фонд, но и фидуциар и управляющий активами.
Вывод
Криптовалютные хедж-фонды предлагают способ инвестирования в цифровые активы с профессиональным управлением, но они сопряжены с высокими рисками и требуют тщательного рассмотрения.
Прежде чем нырнуть в них, тщательно изучите, разберитесь и убедитесь, что стратегия фонда соответствует вашим целям.
Помните, ответственное инвестирование имеет решающее значение в постоянно меняющемся мире криптовалют.
Сейчас смотрят
